Phân tích ngành Bảo hiểm và các hoạt động liên quan

Ngành nghề cấp: 2

Loại ngành nghề: Bảo hiểm và các hoạt động liên quan

Phân loại ngành cấp 2 Bảo hiểm và các hoạt động liên quan có tổng vốn hóa là 68,773 tỷ đồng. Ngành có tất cả là 9 công ty được phân loại thuộc ngành Bảo hiểm và các hoạt động liên quan.

Tổng doanh thu của ngành là 0.58 tỷ USD, tương đương với 0.262% so với 221 tỷ USD GDP Việt Nam năm 2017.

Dưới đây là so sánh doanh thu của ngành và GDP của Việt Nam qua các năm (GDP tính theo giá hiện hành, chưa loại trừ lạm phát):

• Như vậy, trong suốt 11 năm, doanh thu của ngành Bảo hiểm và các hoạt động liên quan so với tăng trưởng GDP, chênh lệch trung bình là 17.09%.Sự chênh lệch này là một kết quả rất đáng lưu ý.
• Theo số liệu có thể so sánh gần nhất, năm 2017, tăng trưởng doanh thu của ngành là 16.52% so với tăng trưởng GDP 9.02%.
• Danh sách các mã cổ phiếu cùng ngành (theo phân loại của vietstock.vn): {‘PVI’, ‘PTI’, ‘PGI’, ‘BLI’, ‘BMI’, ‘MIG’, ‘VNR’, ‘BIC’, ‘BVH’}
• Đánh giá lợi nhuận của ngành dựa trên danh mục cổ phiếu niêm yết của ngành:

Biểu đồ so sánh lợi nhuận VnIndex và Danh mục bao gồm các cổ phiếu niêm yết của ngành:

Nhìn chung, qua các năm theo dõi, chúng ta quan sát được sự tăng giảm giữa danh mục ngành và VnIndex chủ yếu là cùng chiều.

VnIndex có tương quan đáng kể tới sự tăng giảm của tổng thể danh mục ngành Bảo hiểm và các hoạt động liên quan. Trong đó, theo phân tích của chúng tôi, 53% sự tăng giảm của danh mục ngành này được giải thích bởi sự tăng giảm của thị trường chung, hay nói cách khác là chỉ số VnIndex.

Những giai đoạn danh mục ngành tăng/giảm ngược chiều với VnIndex là: [‘2006Q2’, ‘2006Q3’, ‘2009Q1’, ‘2009Q3’, ‘2013Q2’, ‘2013Q3’, ‘2014Q4’, ‘2015Q3’, ‘2017Q2’, ‘2018Q3’]

Lý do chúng tôi chú trọng các thời điểm danh mục ngành tăng/giảm ngược chiều với VnIndex là vì chính sự tăng giảm
ngược chiều này là chìa khóa để mang lại sự khác biệt về lợi nhuận cho nhà đầu tư so với trung bình của thị
trường. Nếu bạn quan tâm hơn đến quan điểm đầu tư theo ngành, chu kỳ kinh tế của chúng tôi, xin liên hệ với
chuyên gia của chúng tôi để được tư vấn tốt hơn.