Kế Hoạch Lợi Nhuận Và Khả Năng Sống Sót

PHÒNG THÍ NGHIỆM WINVESTOR

Mục tiêu lợi nhuận của bạn có đủ chi phí sinh hoạt—và sống sót qua năm xấu?

Tỷ lệ thắng 65% nghe có vẻ an tâm. Nhưng riêng con số đó chưa cho biết vốn của bạn có thể trang trải cuộc sống trong 30 năm hay không.

Kiểm tra kế hoạch

Ý TƯỞNG CỐT LÕI

Chi phí sinh hoạt là chắc chắn. Lợi nhuận giao dịch thì không.

Nhiều người bắt đầu bằng câu hỏi sai: “Mỗi tháng tôi cần kiếm bao nhiêu phần trăm?” Họ lấy chi phí hàng tháng chia cho tài khoản rồi coi kết quả là mục tiêu bắt buộc.

Cách tính đó bỏ qua chuỗi lệnh thua, phí, lạm phát và việc rút tiền khi tài khoản đang sụt giảm. Khi mục tiêu quá cao, người ta thường tăng quy mô giao dịch—và làm tài khoản mong manh hơn đúng lúc cuộc sống phụ thuộc vào nó.

Một kế hoạch hợp lý hỏi số vốn có thể chịu đựng điều gì—không chỉ hỏi chúng ta muốn nó tạo ra bao nhiêu.

BỐN CON SỐ PHẢI ĐI CÙNG NHAU

Lợi nhuận chỉ là một phần của kế hoạch

01

Lợi thế giao dịch

Bạn thắng bao nhiêu lần và trung bình lệnh thắng lớn thế nào so với lệnh thua.

02

Rủi ro mỗi lệnh

Phần trăm tài khoản thực sự mất nếu lệnh chạm mức lỗ tối đa—không phải giá trị danh nghĩa của vị thế.

03

Tiền rút để sinh hoạt

Chi tiêu một năm chia cho vốn ban đầu. Lạm phát khiến số tiền cần rút tăng dần.

04

Khả năng chịu drawdown

Mức sụt giảm bạn có thể chịu được về tài chính và tâm lý mà không phá vỡ quy trình.

VÍ DỤ TỶ LỆ THẮNG 65%

Thắng thường xuyên không loại bỏ chuỗi lệnh thua

65%lệnh thắng
+0,75Rlệnh thắng trung bình
−1,00Rlệnh thua trung bình
+0,1375Rkỳ vọng trung bình

Trong mô phỏng 30 năm với bốn lệnh mỗi tháng, đường đi trung vị vẫn gặp chuỗi sáu lệnh thua liên tiếp. Tỷ lệ thắng cao không bảo vệ bạn khỏi một chuỗi kết quả đau đớn.

CÔNG CỤ NÀY LÀM GÌ?

Tạo hàng nghìn đường đi có thể xảy ra—không tạo một dự báo hoàn hảo

Với mỗi đường đi, công cụ tạo lệnh thắng và thua theo giả định của bạn, áp dụng mức rủi ro, trừ chi phí sinh hoạt hàng tháng, tăng chi phí theo lạm phát và tính thêm hao hụt hàng năm.

Sau đó, công cụ cho biết bao nhiêu đường đi còn tiền, bao nhiêu đường đi luôn nằm trên ngưỡng khả dụng và mức drawdown đã trải qua.

Đây là bài kiểm tra sức chịu đựng, không phải lời hứa. Mô hình giả định tỷ lệ thắng và tỷ lệ lời/lỗ không đổi, các lệnh độc lập với nhau. Thị trường thực tế thay đổi và thua lỗ có thể tập trung thành cụm.

ĐẾN LƯỢT BẠN

Xây dựng kế hoạch lợi nhuận và khả năng sống sót

Hãy nhập trung thực. Bạn có thể thay đổi bất kỳ con số nào và tính lại.

R nghĩa là gì?

1R là số tiền bạn dự kiến mất nếu một lệnh chạm mức lỗ tối đa. Nếu rủi ro mỗi lệnh là 1% tài khoản, −1R là mất 1% và +0,75R là lãi 0,75% trước chi phí.

Ngưỡng khả dụng là gì?

Đây là mức tài khoản thấp nhất mà bạn còn coi là đủ dùng. Ngưỡng 25% nghĩa là tài khoản 100 triệu trở nên không khả dụng khi xuống dưới 25 triệu, dù chưa về 0.

Tỷ lệ khả dụng là gì?

Sau khi tính, đây là tỷ lệ các đường mô phỏng chưa từng rơi dưới ngưỡng khả dụng tại bất kỳ thời điểm nào. Tiêu chuẩn này nghiêm ngặt hơn “sống sót”.

Rủi ro tài khoản mỗi lệnh: nhập 1 nghĩa là 1%, không phải 100%. Đây không phải giá trị danh nghĩa hay tiền ký quỹ.

Mục tiêu phải phục vụ cuộc sống của bạn. Đừng ép cuộc sống phục vụ mục tiêu.

Nếu kế hoạch chỉ hoạt động với mức lợi nhuận cực cao, câu trả lời hữu ích có thể là nhiều vốn hơn, chi tiêu thấp hoặc linh hoạt hơn, thu nhập bên ngoài, hay thêm thời gian—không phải giao dịch lớn hơn.

Chỉ là phân tích kịch bản cho mục đích giáo dục. Công cụ không cung cấp tư vấn tài chính, không dự báo hiệu suất tương lai và không bảo đảm bất kỳ chiến lược nào sẽ sống sót.